„Suntem foarte mulțumiți de profitul net de 732 milioane de euro obținut în prima jumătate a acestui an. Este un rezultat bun ce se bazează pe performanță mai multor indicatori cheie, precum venitul operațional, cheltuielile administrative, costurile de risc, capitalizarea și lichiditatea. Desigur, există întotdeauna loc pentru o creștere a performanței, iar noi ne îndreptăm în direcția cea bună”, a spus Andreas Treichl, CEO Erste Group Bank AG.
„Creșterea economică solidă din regiunea Europei Centrale și de Est, care se menține la cel mai ridicat nivel din Uniunea Europeană, se reflectă și în volumul creditelor contractate de clienții noștri, care a crescut cu peste 7 procente față de același interval al anului trecut, până la 155,3 miliarde de euro. Cu toate acestea, creșterea cu 8% a depozitelor clienților noștri, până la 169,7 miliarde de euro, este un motiv de îngrijorare în contextul în care mediul este în continuare marcat de dobânzi reduse. Depozitele nu mai sunt fundamentul pe care clienții noștri își pot clădi bunăstarea financiară. Una dintre principalele noastre misiuni în anii următori va fi să dezvoltăm produse de investiții atractive și adecvate profilului de risc al clienților”, a continuat Treichl.
„În condițiile actuale, suntem încrezători că ne vom atinge obiectivele stabilite pentru 2019, anul în care aniversăm 200 de ani de activitate: să creștem veniturile mai mult decât cheltuielile, să menținem reduse costurile de risc, și să atingem o rentabilitate solidă a capitalului propriu de peste 11 procente.”
Sumar al rezultatului financiar
Contul de profit si pierdere: Ianuarie-Iunie 2019 fata de Ianuarie-Iunie 2018; Bilant: 30 iunie 2019 fata de 31 decembrie 2018.
Venitul net din dobanzi a crescut – in principal in Republica Ceha, dar si in alte piete principale – la 2.329,7 mil. EUR (S1 2018: 2.213,8 mil. EUR). Venitul net din taxe si comisioane a crescut la 980,4 mil. EUR (959,3 mil. EUR), sustinut in principal de veniturile din serviciile de plati si creditare.
In timp ce venitul net din tranzactionare a crescut semnificativ la 310,1 mil. EUR (11,9 mil. EUR), indicatorul castiguri/pierderi aferente activelor financiare masurate la valoarea justa prin contul de profit si pierdere a scazut la -140,1 mil. EUR (66,6 mil. EUR), evolutia celor doi indicatori fiind determinata de efectele de evaluare.
Venitul operational a crescut la 3.592,9 mil. EUR (+6,5%; 3.374,1 mil. EUR).
Cresterea cheltuielilor administrative generale pana la 2.146,0 mil. EUR (+3,3%; 2.076,5 mil. EUR) s-a datorat in principal unor cheltuieli de personal mai mari, in valoare de 1.255,9 mil. EUR (+3,2%; 1.216,7 mil. EUR). Indicatorul „alte cheltuieli administrative” include aproape toate contributiile pentru schemele de garantare a depozitelor estimate pentru 2019, in valoare totala de 92,9 mil. EUR (80,2 mil. EUR).
Deprecierea si amortizarea au crescut la 264,6 mil. EUR (232,3 mil. EUR) pe fondul aplicarii pentru prima data a noului standard de raportare financiara a contractelor de leasing (IFRS 16) incepand cu 1 ianuarie 2019, in timp ce un efect pozitiv corespunzator a fost inregistrat de indicatorul alte cheltuieli administrative. Per ansamblu, profitul operational s-a majorat la 1.446,9 mil. EUR (+11,5%; 1.297,6 mil. EUR). Raportul cost/venit s-a imbunatatit la 59,7% (61,5%).
Datorita eliberarii nete de provizioane pe fondul imbunatatirii calitatii activelor, rezultatul din deprecierea activelor financiare s-a situat la 42,8 mil. EUR, sau, ajustat pentru alocarea neta a provizioanelor pentru angajamente si garantii acordate, la 2 puncte de baza in raport cu nivelul mediu al creditelor brute catre clienti (alocari nete de 73,2 mil. EUR, respectiv -12 puncte de baza). Aceasta s-a datorat in principal veniturilor semnificative obtinute din recuperarea creditelor deja scoase din bilant, in principal in Republica Ceha si Ungaria, precum si din eliberarea neta de provizioane pentru angajamente si garantii acordate in Austria, Republica Ceha si Romania.
Rata creditelor neperformante s-a imbunatatit din nou la 2,8% (3,2%). Rata de acoperire a creditelor neperformante a fost de 75,4% (73,4%).
Pozitia „alte rezultate operationale” s-a situat la -351,0 mil. EUR (-204,6 mil. EUR). Deterioarea acestui indicator s-a datorat unui provizion in valoare de 150,8 mil. EUR constituit pentru pierderile preconizate ca urmare a unei hotarari a Inaltei Curti de Justitie din Romania in legatura cu activitatea unei subsidiare locale. Acest indicator include si cheltuielile cu contributiile anuale la fondurile de rezolutie care au crescut, in special in Republica Ceha, la 76,3 mil. EUR (71,3 mil. EUR). Taxele pe operatiunile bancare si financiare au crescut usor pana la 64,7 mil. EUR (63,3 mil. EUR), incluzand aici taxele bancare din Ungaria in valoare de 12,6 mil. EUR (13,8 mil. EUR) raportate anticipat pentru intreg anul 2019. Alte taxe au ramas aproape neschimbate, la 6,4 mil. EUR (6,5 mil. EUR).
Taxa pe participatiile minoritare a crescut la 205,2 mil. EUR (165,5 mil. EUR), pe fondul unor rezultate semnificativ mai bune ale bancilor de economii. Rezultatul net atribuibil proprietarilor societatii mama a scazut la 731,9 mil. EUR (774,3 mil. EUR).
Capitalul total excluzand elementele de capital suplimentar de nivel 1 (AT1) a crescut la 18,2 mld. EUR (31 decembrie 2018: 17,9 mld. EUR). Dupa aplicarea deducerilor si filtrelor conform cadrului de reglementare CRR, capitalul comun de rang 1 (CET1, final) s-a situat la 16,1 mld. EUR (15,5 mld. EUR).
Fondurile proprii totale (final) s-au situat la 21,8 mld. EUR (20,9 mld. EUR). Profitul interimar este inclus in cifrele de mai sus. Activele totale ponderate la risc (inclusiv riscurile de credit, de piata si operationale, CRR, final) au crescut la 118,8 mld. EUR (115,4 mld. EUR).
Capitalul comun de rang 1 (CET1, final) s-a situat la 13,5% (13,5%), iar indicele de capital total la 18,3% (18,1%).
Activele totale au crescut la 248,3 mld. EUR (236,8 mld. EUR). Numerarul si echivalentele de numerar au scazut la 16,8 mld. EUR (17,5 mld. EUR), in timp ce creditele si avansurile catre institutiile de credit s-au majorat la 23,0 mld. EUR (19,1 mld. EUR).
Portofoliul net de credite si avansuri catre clienti a crescut la 155,3 mld. EUR (+4,0%; 149,3 mld. EUR). In privinta pasivelor, depozitele de la banci s-au majorat la 19,0 mld. EUR (17,7 mld. EUR), iar depozitele de la clienti au continuat sa creasca – mai ales in Republica Ceha si Austria – si au ajuns la 169,7 mld. EUR (+4,3%; 162,6 mld. EUR). Raportul credite/depozite s-a situat la 91,5% (91,8%).
Perspective
Contextul operational se anunta favorabil expansiunii creditarii. Estimarile privind cresterea reala a PIB in 2019 se situeaza in jur de 3-4% pentru toate pietele principale din Europa Centrala si de Est, si de circa 2% pentru Austria. Cresterea reala a PIB ar urma sa fie sustinuta in principal de cererea interna solida, in timp ce majorarea salariilor si scaderea ratei somajului ar trebui sa sprijine activitatea economica din ECE. Este de asteptat ca disciplina fiscala sa se mentina la nivelul intregii regiuni.
Perspective de business. Erste Group are ca obiectiv in 2019 o rata a capitalului tangibil (ROTE) de peste 11% (pe baza capitalului tangibil mediu in 2019). Ipotezele de baza sunt: veniturile sa creasca mai mult decat cheltuielile (presupunand o crestere de peste 5% a portofoliului net de credite), costuri de risc mai mari, dar in continuare la minime istorice (pana la 10 puncte de baza), rata de impozitare estimata sa ramana sub 20%.
Riscuri privind perspectivele. Impactul privind evolutia ratelor de dobanda alta decat cea estimata; riscurile politice sau masurile de reglementare impotriva bancilor; riscurile geopolitice si cele economice globale.
