Evenimentul

”Argumentele revocării procurorului se subsumează competenţei discreţionare a ministrului justiţiei”: Motivarea CCR care îl obligă pe președinte să o demită pe Laura Kovesi

Decizia CCR privind refuzul președintelui României de a o revoca pe Laura Codruța Kovesi din funcția de procuror-șef al DNA, la cererea ministrului Justiției, a… Mai mult

07.06.2018

La obiect

T1 2018 – creștere economică de 4% faţă de T1 2017, stagnare faţă de trimestrul anterior

Institutul Național de Statistică a confirmat estimarea-semnal de la mijlocul lunii trecute și a anunțat o creștere a Produsului Intern Brut pe primul trimestru din… Mai mult

07.06.2018

La obiect

Veniturile românilor pe 2017. Simplificat: pensionarul – cam la 70% faţă de salariat, agricultorul la 50% iar şomerul la 40%. Scad cheltuielile personale cu educația și cultura

Veniturile lunare ale unei familii din România au fost în 2017 de 3.392 lei, în creştere cu 15,2% faţă de anul anterior, potrivit datelor communicate… Mai mult

06.06.2018

Evenimentul

S-a votat Fondul Suveran: Mecanismul de scoatere a ”perlelor statului” de sub controlul public

Maşina de vot din Camera Deputaţilor (cameră decizională) a aprobat miercuri – 174 pentru, 98 impotrivă și 3 abțineri – Legea de înfiinţare a Fondului… Mai mult

06.06.2018

Deja o (mare) problemă: Dobânda real negativă. O evoluție la depozite și la credite

de Marin Pana 12.1.2018

După ce a intrat în domeniul negativ la mijlocul anului 2017, remunerarea depozitelor constituite la băncile comerciale a ajuns la un îngrijorător -2,23% pe an, potrivit datelor publicate în buletinul lunar nr.11/2016 al BNR. Este o evoluţie contrară nivelului maxim din ultimii patru ani atins în 2016, când dobânda reală (calculată prin ajustarea celei nominale cu inflaţia) ajunsese la +2,70%.

Diminuarea într-un singur an cu cinci procente a beneficiilor obţinute de cei care aleg să economisească şi, implicit, asigură finanţarea din surse interne a acelor care iau împrumuturi, personale sau pentru firmele pe care le deţin, este o problemă mult mai extinsă decât cea a celebrului ROBOR.

În mod firesc, raportul între cei care depun bani în bănci şi cei care îi iau cu împrumut este mai mare de 10 la 1. Dacă cei din urmă sunt mult mai vocali şi se plâng la orice creştere a ratelor, majoritatea tăcută care pierde în prezent din puterea de cumpărare a sumelor depuse nu pare să se sesizeze.

Ori, de la mijlocul acestui an, puterea de cumpărare a banilor depuşi la bancă în depozite la termen a început să scadă tot mai mult, până a ajuns la o valoare mai mare decât cea a mult mai celebrului ROBOR. Practic, în încercarea de a păstra un câştig apropiat de patru procente, băncile comerciale au mutat împărţirea câştigului din activitatea lor de intermediere financiară de la depunători la împrumutaţi.

Adică, urmare a evoluţiei galopante a indicelui preţurilor de consum, situaţia celor care se plâng de dobânzile mai mari la credite este exact pe dos decât se mediatizează.

Dacă aveţi curiozitatea să comparaţi dobânda reală la depozite cu diferenţialul real între beneficiul obţinut din plasarea banilor în credite şi acordarea de dobânzi pentru acei bani ( simplificat indicat în tabel drept „Diferenţial” o să observaţi imediat o partajare circa 45% depunători şi 55% suma rămasă băncii în 2014, 2015 şi 2016, indiferent de valorile nominale.

Adaptarea băncilor la revenirea inflaţiei spre teritoriul pozitiv ( survenită în prima lună a anului curent) s-a făcut prin diminuarea treptată a beneficiilor oferite depunătorilor. Când au văzut, în februarie – martie 2017, că se duc spre un câştig considerat prea mic, de trei procente şi jumătate (deşi mai mare decât cele din 2013 şi 2014) decizia acestora a fost de a păstra cât mai jos şi dobânda la credite şi pe cea la depozite.

Dacă ne uităm, însă, că suntem deja la o inflaţie triplă faţă de 2014 şi ne ducem în primul trimestru al anului curent spre valoarea din 2013, se poate pune întrebarea de ce dispunerea dobânzilor nu ar ajunge din nou să fie una similară, cu valori duble la credite şi patru ori mai mari la depozite.

Desigur, pentru afaceri şi cumpărări de case e bine cum e acum, dar aceste întreprinderi se fac cu banii altora, care au de pierdut ca putere de cumpărare. La stocul tuturor sumelor economisite pe parcursul vieţii şi nu doar la cea a veniturilor curente (aviz pensionarilor amatori de majorări, care au pus bani deoparte).

Diferenţa esenţială între valorile nominale şi valorile reale nu este chiar atât de greu de explicat şi de înţeles. Interesul public ar trebui să fie imens, dat fiind numărul celor afectaţi. Din păcate, pare a fi mult mai profitabil să exploatezi neatenţia/necunoaşterea multora decât să le faci educaţie financiară, să acţionezi etic şi echitabil.

Ce ziceţi, cum ar fi mai corect, să aloci 0,54% real din câştigul de 2,46% atunci când ai nevoie de bani, sau să penalizezi discret cu -2,23% şi să invoci, la o adică, un câştig de doar 1,65%, în ideea că se poate scoate mai mult de la deponenţi decât de la împrumutaţi, când banii sunt o marfă ieftinită prin varii măsuri ? Apropo, oare de ce o fi crescut dobânda de politică monetară ?

Mergeți în homepage ›

Publicat la data de 12.1.2018

2 comentarii

  1. Dan
    13.1.2018, 12:16 pm

    Pentru-ca bancilor li se permite sa faca ce doresc
    pentru-ca la fel ca si cei care ne conduc si ele ne fura,si pentru-ca omul trebuie sa inteleaga ca fara o minima educatie financiara in ziua de azi devi sclav 100%.

  2. Ghita Bizonu'
    15.1.2018, 12:54 pm

    Este vorba dxespre pozitia dominanta a bancilor nu despre lipsa de educatie a depunatorilor.. Eu am un depozit in euro la o banca austriaca (din Romania). In mirificul an 2016 am retras dobanzile – ceav in genu 30 euro ptr 3 ani! Adi9ca un depozit de 12.000 euro, depus pe termen de un an reinoit automat doar 30 euro? 0,ceva pe an?! Ma rog au luat si comisioane cva au dus banii la baie .. dar totusi ?! Si celelate banci retribuie la fel depozitele … La banca mi-au zis sa bag banii in “fond de investitii” .. dar aia sunt singurii pe care ii am! Nu pot sa ii risc !! Deci ce sa fac ? Sa tin banii sub saltea? Totsui de sub sal;tea sunt prea usor e furat!!! Nu nu e voeba despre eductaia mea ci despre faptul ca banca face precum aporzargiul de acum3o de ani “nu-ti convine pleaca!” si ca toata lumea plange de mila bancilor. Si ca nestimuland acumualrea stimulezi consumul .. ca daca vezi cum banii se micsoreaza din cauzxa infaltatei ..cumperi! Marfa adusa de la altii ..

Lăsați un comentariu


Stiri

S-au adoptat modificările Codului de procedură penală – lista amendamentelor impuse de mașina de vot PSD-ALDE

Vladimir Ionescu

Legea de modificare a Codului de procedură penală pleacă la promulgare, după ce Camera Deputaților a adoptat luni proiectul, în două ședințe-maraton desfășurate în Comisia… Mai mult

Stiri

Mesajele-cheie transmise de Washington la București: Wess Mitchell, discurs la Universitatea București

Razvan Diaconu

Adjunctul secretarului de Stat al Statelor Unite pentru Europa şi Eurasia, Wess Mitchell, aflat la Bucureşti pentru cea de-a şasea reuniune a Dialogului de Parteneriat… Mai mult

Europa

Angela Merkel, forțată să găsească în 2 săptămâni soluția europeană la criza migrației. Presiunea aliaților politici: Germania se închide pentru migranți

Iulian Soare

Cancelarul german Angela Merkel s-a declarat luni de acord cu termenul avansat de ministrul de Interne Horst Seehofer – sfârșitul lunii iunie- pentru găsirea unei… Mai mult

Stiri

Băncile centrale ale Ungariei şi Cehiei stabilesc plafoane mai severe de îndatorare la creditele pentru populaţie

Razvan Diaconu

Banca Naţională a Ungariei (NBH) și-a anunţat intenția de a plafona la 50% raportul dintre ratele la credite şi venituri, pentru creditele ipotecare cu maturităţi mai… Mai mult

Stiri

Klaus Iohannis vorbește ambasadorilor UE despre consolidarea independenței justiției și continuarea luptei anticorupție

Vladimir Ionescu

Preşedintele Klaus Iohannis se va întâlni cu ambasadorii statelor membre ale Uniunii Europene acreditaţi la Bucureşti, marţi, în cadrul unui eveniment organizat de Ambasada Republicii… Mai mult

Stiri

UE a prelungit cu încă un an sancțiunile la adresa Rusiei

Vladimir Ionescu

Uniunea Europeană a prelungit cu un an sancţiunile impuse Rusiei din cauza anexării Peninsulei ucrainene Crimeea în 2014. UE anunță luni, într-o declarație de presă,… Mai mult

Stiri

Director Romgaz: Așa cum văd cotațiile petroliere azi, gazele vor fi mai scumpe la iarnă

Vladimir Ionescu

Gazele naturale vor fi mai scumpe iarna viitoare din cauza scumpirii petrolului din ultima perioadă, potrivit estimării directorului departamentului de comercializare energie din cadrul Romgaz… Mai mult