fbpx

La obiect

România – locul 7 în UE la ponderea energiei electrice din surse regenerabile, dar în regres pe ultimii patru ani

România s-a situat în 2019 pe locul 7 în UE la ponderea energiei electrice obținute din surse regenerabile, potrivit datelor publicate de Eurostat, înaintea Germaniei… Mai mult

10.01.2021

La obiect

Cifra de afaceri din comerț: +2,1% pe primele 11 luni din 2020, prin revenirea vânzărilor de produse nealimentare

Comerțul cu amănuntul (fără autovehicule și motociclete) a înregistrat o creștere de 2% în volum brut a cifrei de afaceri cumulat pe primele unsprezece luni… Mai mult

07.01.2021

Chestiunea

Matematica pandemiei: Costul sănătății vs. costul bolii. Studiu de caz – SUA în criza Covid-19

Costurile financiare cumulate ale pandemiei de COVID-19 asupra Statelor Unite, estimare care a ținut cont de pierderile economice, dar și de cele survenite ca urmare… Mai mult

07.01.2021

Chestiunea

O stafie plutește peste Câmpia Română: Canalul de irigatii Siret-Bărăgan. Despăgubirile pentru secetă sunt de 5 ori mai mari decât alocările pentru irigații

Mult visatul canal de irigații Siret – Bărăgan, care ar trebui să aducă apă pentru mai mult de jumătate de milion de hectare din Câmpia… Mai mult

06.01.2021

Creditele în CHF văzute din perspectiva puterii de cumpărare a salariului

de Marin Pana 2.10.2016

franc-elvetian-leiInvocând dificultatea de a achita ratele la creditele în franci elvețieni ca urmare a evoluției în creștere puternică a cursului monedei abreviate internațional CHF, mai multe persoane au solicitat vehement impunerea prin lege a plăților la cursul istoric, din momentul contractării creditului aflat în dispută cu banca.

Din păcate, creșterea ratelor în expresie nominală nu a fost cântărită corect din perspectiva posibilităților reale de plată, bazate în marea lor majoritate pe evoluția câștigului salarial mediu net, așa cum a fost el consemnat de statistica oficială. De altfel, el a stat la baza posibilității de luare a unui credit și a dus în majoritatea cazurilor la limită la accesarea în franci elvețieni.

Am făcut trimitere la acest indicator macroeconomic esențial deoarece alți factori, precum capacitatea de a negocia pentru salariul mediu personal la nivelul mediu pe economie, pierderea locului de muncă sau orice alte probleme apărute pe partea de venituri nu au nici o legătură directă cu evoluția cursului francului elvețian în raport cu leul. Ele ar fi avut același efect și la creditele luate în lei, dolari sau orice altă monedă.

Prin urmare, cea mai simplă metodă de a vedea în ce măsură există o problemă reală de achitare a ratelor din perspectiva puterii de cumpărare a câștigului salarial am încercat să privim veniturile ca și cum ar fi fost realizate în franci elvețieni și să vedem cu cât au scăzut în decursul anilor care au trecut din perioada de glorie a creditelor în CHF.

Rezultatele sunt surprinzătoare și diferă semnificativ de percepția publică în privința dimensiunii problemei cu care se confruntă cei care au accesat un credit în franci elvețieni. Nivelul maxim al câștigului salarial mediu net ( CSMN) exprimat în CHF a fost atins în 2008 dar situația la zi (CSMN pe luna iulie 2016, încasat la cursul din 10 august 2016) arată o diferență minimă în raport cu anul 2007.

tabel1

Mai mult, deși pare greu de crezut acum, cei care au luat credit în anul 2006 au avut o sarcină mai ușoară în a-și achita ratele în toți cei zece ani care au trecut de atunci. Explicația este că venitul salarial de referință la nivel național a crescut de atunci cu 140%, în timp ce moneda elvețiană, cu toate salturile ei bruște, a crescut cu doar 82% iar nivelul salariului a fost mereu peste cel inițial, chiar și în CHF.

Ciudat este că în perioada 2011 – 2013, pe fondul unor creșteri salariale mult mai reduse decât cele survenite din 2014 încoace, ratele în franci elvețieni au fost mai greu de achitat decât în 2015, anul în care s-a declanșat isteria generată de creștere de curs de schimb CHF/RON stabilizată la mai puțin de 15% media pe 2015 față de media pe 2014.

Pentru mai multă claritate, vă prezentăm evoluția puterea de achitare la zi a unei rate constante în franci elvețieni din câștigul salarial mediu net în funcție de anul în care a fost contractat creditul. Practic, în vara lui 2016, doar cei care au luat creditul în 2008 au resimțit o dificultate suplimentară în raport cu veniturile realizate (vezi tabelul) iar cei cu creditele din 2007 sunt tot cam pe acolo.

tabel2

Anul trecut erau pe minus toți cei care au luat credite în franci elvețieni în anii 2007 – 2010, în timp ce la mijlocul lui 2016 s-a anulat aproape dezavantajul pentru cei din 2007 și au trecut pe plus cei din 2009 și 2010. Desigur, toți ar putea invoca pierderea unui câștig pe sistemul că era mai bine să plătească la un curs mai mic, de unde și apetența pentru revendicarea plății la cursul istoric.

Dar asta nu ține (cu excepția creditelor luate în CHF în anul 2008) de vreo pierdere propriu-zisă, acuzată de fapt în termeni nominali, ci de, cum spune francezul ”manque a gagner”. Adică de pierderea unui câștig potențial, prezumat prin raportare la alții și care a existat inițial ( altminteri nu ar fi luat nimeni credite în CHF), tot prin raportare la alții.

Câștig ce s-a mutat la cei care au luat creditele în lei, în condiții mai puțin avantajoase, după care au așteptat să vină abia apoi beneficii din majorarea salariilor. Sau la cei care au luat credit în euro și au beneficiat de stabilitatea cursului de schimb leu/euro din ultimii ani. Adică majoritatea tăcută a celor peste 95% care și-au luat casă plătind tot mai ușor rata lunară în raport cu veniturile.

Mergeți în homepage ›

Publicat la data de 2.10.2016

Un raspuns

  1. Aldea
    3.10.2016, 9:23 pm

    Stimate domnule Palangean,

    As fi vrut sa citesc o analiza a evolutiei salariilor in raport cu evolutia ratelor creditelor. Ar fi fost mult mai interesant si poate concluzia ar fi fost alta.

Lăsați un comentariu


Europa

Noul președinte al CDU – Armin Laschet, un continuator al politicii Angelei Merkel

Iulian Soare

Armin Laschet (foto), premierul landului Renania de Nord-Westfalia, adept al continuării orientării centriste a actualului cancelar german Angela Merkel, a fost ales sâmbătă preşedinte al… Mai mult

Europa

Guvernul francez respinge definitiv preluarea Carrefour de către un grup canadian: “Este în joc securitatea alimentară”. Couche-Tard renunță

Iulian Soare

Ministrul francez al Economiei, Bruno Le Maire, a exprimat vineri opoziţia fermă a autorităţilor de la Paris faţă de o eventuală preluare a grupului de… Mai mult

Stiri

Ministerele trebuie să definitiveze, până pe 4 februarie, măsurile de reducere a pierderilor şi/sau plăţilor restante înregistrate la finalul anului trecut

Vladimir Ionescu

Guvernul a adoptat vineri un memorandum cu tema „elaborarea de către ministere sau alte autorităţi publice centrale a unui Memorandum până la data de 4… Mai mult

Stiri

Militari și polițiști din SUA, sub lupa procuraturii pentru aderarea la ”ideologia privind supremația albilor” și violență excesivă la manifestatiile BLM

Iulian Soare

O anchetă a fost deschisă joi în legătură cu eforturile Pentagonului pentru a lupta împotriva ascensiunii extremismului în rândul forţelor armate americane, în contextul în… Mai mult

Stiri

Consulul României la Bonn a fost demis – este urmărit penal în noul dosar al lui Liviu Dragnea

Vladimir Ionescu

Gheorghe Dimitrescu, pus joi seara sub urmărire penală de DNA alături de Liviu Dragnea în dosarul vizitei în SUA la învestitura lui Donald Trump, în… Mai mult

Stiri

La București și Cluj au fost programate toate vaccinurile anti-Covid alocate în acest moment

Vladimir Ionescu

Vineri, prima zi de programare pentru a doua etapă de vaccinare anti-Covid, peste 190.000 de persoane s-au înscris pentru imunizare, dintre care 50.000 în București.… Mai mult

Stiri

BNR a redus dobânda de politică monetară până la 1,25%

Adrian N Ionescu

Consiliul de administraţie al Băncii Naţionale a României  (BNR) a hotărât reducerea ratei dobânzii de politică monetară până la nivelul de 1,25% pe an, de… Mai mult